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ウォッシュ販売とは何ですか?

ウォッシュの販売は、投資家は、彼らがその年の税金上のキャピタルロスを請求することができるように、暦年の終わりに負けセキュリティを販売することにより、税務上の利益を最大化しようとする取引です。投資家の意図は、彼らが販売どこよりもさらに低い可能な場合に、新しい年の開始後に再度セキュリティを買い戻す可能性があります。このような洗浄の売上高は、投資家が歴史的に、彼らは、特定のセキュリティを所有している中で感じる機会に彼らの露出を制限することなく、税務上の損失を認識すると考えられてきた方法です。 IRSは、任意の暦年の終わり頃同じ証券を売却し、再取得するためのインセンティブを排除するために洗浄販売のルールを使用しています。

重要ポイント

税benefits.The IRSは、30日以内に販売し、同じセキュリティを買い戻す洗浄sales.Investorsを乱用から納税者を防ぐために、ウォッシュセールルールは上の任意のキャピタル・ロスをカウントすることはできません制定のための投資家が損失でセキュリティを販売する際ウォッシュセールが発生します任意のキャピタルゲインに対するトランザクション。###どのように洗って販売ワークス

国の税法が与えられた課税年度中に保有する有価証券に係る損失の税控除を許可する場合ウォッシュ販売が動作します。このようなインセンティブがなけれ洗浄販売のための必要はないでしょう。そのようなインセンティブが存在する場合しかし、洗浄の売上高は必然的に発生します。ウォッシュの販売は、3つの部分があります。

投資家は、彼らが課税年度の終わりに負けた位置にあるときに気づくまず、彼らは今年の終わりに、またはその近くその位置を閉じます。第二に、販売は彼らが合法的にその年の彼らの収入の減少として彼らの納税申告書に請求することができます損失を取ることができます。このようにインクルードは、税の少ない金額を支払います。新しい年が始まった後第三に、投資家は、彼らが以前に販売した価格でまたは下のセキュリティを購入することになります。

ウォッシュ販売ルールを##

このインセンティブの乱用を防ぐために、内国歳入庁(IRS)は、(英国での練習はベッドと-breakfastingとして知られており、英国の税務上のルールはに似た実装を持っている米国でのウォッシュ・販売ルールを制定しましたウォッシュ販売ルール)。この規則は、もし投資家がその販売から作られた任意の損失が報告された収入に対してカウントすることができないこと、それを販売した後、30日以内に、セキュリティを購入することを指します。これは、効果的に短期ウォッシュ販売を行うためのインセンティブを削除します。

たとえば、のは、投資家は、ABCの株式の売却$、15,000キャピタルゲインを持っていると仮定しましょう。彼は最高の税ブラケットに落ちるので、政府に、20%の譲渡所得、または$ 3,000支払う必要があります。しかし、のは、彼が$ 7,000の損失のためにXYZのセキュリティを販売しているとしましょう。税務上の彼の純キャピタルゲインは次のようになります15,000 $ - 彼は譲渡所得でのみ$ 1,600支払う必要がありますを意味している$ 7,000人の= $ 8,000。したがって、投資家の税制改革法案を減らし、XYZの実現損失はABCにゲインを低減する方法に注目してくださいと。

しかし、投資家の買い戻しXYZ株または販売の30日以内にXYZと同一の株式は、上記で概説したトランザクションは、ウォッシュセールとしてカウントされ、損失が何らかの利益を相殺することが許可されていない場合。具体的には、洗浄販売は、損失のセキュリティを販売し、同じセキュリティ、または販売する前または後30日以内に、実質的に同一であるものを買い戻しが含まれます。

また、IRSは、通常、債券および発行会社の優先株式は、同社の普通株式と実質的に同一であることを考慮しません。しかし、例えば、普通株式と実質的に同一とみなすことができる、優先株式た状況が存在してもよいです。優先株式は、任意の制限なしで普通株式に転換可能である普通株式と同じ議決権を持っており、変換比に近い価格で取引場合、これがケースになります。

良いニュースは、洗浄販売を実現損失が完全に失われていないということです。代わりに、損失が最も最近購入した実質的に同一のセキュリティの原価に適用することができます。だけでなく、この添加は、購入した有価証券の原価を上げるん、それはまた、結果として任意の将来の課税利益の大きさを低減します。したがって、投資家はまだ、これらの損失のためにクレジットを受け取りますが、後で。また、洗浄その他有価証券の保有期間は、長期キャピタルゲインの15%有利な税率の予選の投資家のオッズを増加させる、買い戻した証券の保有期間に追加されます。