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ソルベンシー比率は何ですか?

ソルベンシー比率は、その債務を満たすために、企業の能力を測定するために使用される主要なメトリックで、将来のビジネスの貸し手で頻繁に使用されます。ソルベンシー比率は、同社のキャッシュフローは、その短期および長期負債を満たすのに十分であるかどうかを示します。それはその債務不履行になる確率も大きく、会社のソルベンシー比率低下。

ソルベンシー比率のための式は、

ソルベンシー比率=純後 - 税収入+非現金ExpensesShort固定負債+長期負債\テキスト{ソルベンシー比率} = \ FRAC {\テキスト{ネット後} - \テキスト{税所得} + \テキスト{ノン-Cash費用}} {\ {テキスト短期負債} + \テキスト{長期負債}}ソルベンシー比率=短期負債+長期LiabilitiesNet後 - 税収入+非現金費用

2時01分 流動性の対。ソルベンシー

ソルベンシー比率を計算する方法

ソルベンシー比率は、その合計の債務により、同社の税引き後の純営業利益を除して算出されます。純税引後利益は、そのようなバック当期純利益に減価償却費などの非現金費用を、追加することによって導出されます。これらの数字は、同社の損益計算書から来ます。短期と長期負債は、企業のバランスシート上で発見されました。

何ソルベンシー比率はあなたを教えていますか?

ソルベンシー比率は、同社が溶剤とどまることができるかどうかを決定するために使用される多くのメトリックの1つです。その他のソルベンシー比率は、デット・エクイティ、全債務ツー総資産、およびインタレスト・カバレッジ比率が含まれます。

それは、企業の実際のキャッシュフローではなく、純利益バイ生き延びるために、同社の能力を評価するために戻って減価償却費及びその他の非現金費用を追加することを計測するようソルベンシー比率は、ソルベンシーの総合的な尺度です。それはむしろ、唯一の短期債務よりも、すべての負債に関連して、このキャッシュフロー能力を測定します。この方法では、ソルベンシー比率は、長期借入金及びその債務の利息のためにその返済能力を評価することにより、同社の長期的な健康を評価します。

一般的な経験則として、20%よりも高い溶解率は、財政的に健全であると考えられます。しかし、ソルベンシー比率は、業界から、業界ごとに異なります。会社のソルベンシー比率は、それゆえ、同じ業界の競合他社と比較してではなく、分離して考えるべきです。

ソルベンシー比率の用語はまた、保険料に対する資本の大きさを比較し、保険会社に関して使用され、そしてそれはカバーできないリスクにクレームの保険会社の顔を測定します。

使用中のソルベンシー比率の##例

ユーティリティやパイプラインなどの債務-重工業の企業は、このような技術などの分野におけるものよりも低いソルベンシー比率を有することができます。リンゴ・ツー・リンゴの比較を行うために、ソルベンシー比率は、すべての電力会社のために、例えば、相対的なソルベンシーの真の姿を取得するために比較されるべきです。

2017年1月28日に終了した事業年度のためのターゲット・コーポレーションとウォルマートのためのソルベンシー比率を見てみましょう。

(単位:百万ドル) ターゲット ウォルマート

当期純利益 $ 2,737 $ 14,293

減価償却 $ 2,298 $ 10,080

当期純利益+減価償却費(A) $ 5,035 $ 24,373

短期債務 $ 12,708 $ 66,928

長期債務 $ 11,031 $ 36,015

ST負債+ LT債務(B) $ 23,739 $ 102,943

溶解率=(A)/(B) 21.21パーセント 23.68パーセント

ウォルマートとターゲットの両方が20%上にある固体溶解比を有します。これは、彼らが営業利益を使用するため、来たときに彼らの長期債務を閉じることができることを意味します。会社の財務諸表を見貸し手は通常、信用力のための決定要因として、ソルベンシー比率を使用します。

キャッシュフローではなく、純利益を測定することは、特にその資産の減価償却費を大量にかかりますが、実際の収益性の低レベルを持っている企業にとって、ソルベンシーのより良い決定要因です。

重要ポイント

ソルベンシー比率は、同社のcreditworthiness.A比率が高いパーセンテージの結果を評価する際にその長期的obligations.This比は、ほとんどの場合、将来の貸し手で使用されている満たすために、同社の能力を調べ、長期的にその債務をカバーするために、同社の増加能力を示す。#ソルベンシー比率を使用した場合の制限事項##

同社は、低負債額を有することができるが、そのキャッシュ・マネジメントの実践が悪いと買掛金が結果として急増している場合、そのソルベンシー位置は、債務を含める措置によって示されることになるほど固形ではないかもしれません。