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注文監査証跡システムは何ですか?

注文監査証跡システム(OATS)は、金融業界の規制機関(FINRA)によって確立された自動化されたコンピュータシステムです。店頭(OTC)株式を含むナショナル・マーケット・システム(NMS)で取引のすべての株式、からの注文、引用符、およびその他の関連する取引データに関連する情報を記録するために使用されます。このシステムは、簡単に追跡または監査の目的のためにその最終的な実行やキャンセル、せるための初期受信から順の進行を簡素化します。

重要ポイント

necessary.Individualトレーダーや投資家は、FINRAにOATSデータを提供するために必要とされていない場合は注文がより簡単に追跡、レビューすることができるように、注文監査証跡システム(OATS)はFINRA.OATSに受注を記録し、報告するFINRAの会員企業を必要とし設立されました。これは、クライアントの注文を取り扱うブローカーやメンバーの会社の仕事である。###注文監査証跡システム(OATS)の概要

FINRAは、注文実行処理に関わる時間に敏感な情報が正確に記録されることを保証するためにOATSを確立しました。これは、FINRAはOATSに取引データをキャプチャし、報告することが要求されている会員企業の取引慣行を監視することができます。トレーダーや投資家は、OATSデータを提出する必要はありません。これは、ブローカーやFINRAのメンバーファームの仕事です。

このプロセスの一部は、すべてのメンバーファームは、注文に関連付けられた不正確な時間に関連したエラーや問題を避けるために、彼らのビジネス、コンピュータ、システム、およびタイムスタンプのクロックを同期させることを要求されます。

同社は苦労の記録を持っているか、OATSが必要とするすべての情報を提出する場合、企業はその代わりにデータを提出する第三者を雇うことができます。 OATS記録は企業が使用清算会社によって処理されない場合があり、これは、特殊な配置です。

証券取引委員会(SEC)は1998年3月6日にこれらの規則を承認しました。

注文監査証跡システム(OATS)報告手順

規則は、FINRAに毎日電子OATS報告書を提出する企業が必要です。 OATSレポートは、受注したのと同じ日に行われなければならないか、当日の情報は、企業に利用できるようになります。毎日の電子OATSレポートは、単一または複数の注文を行うことができます。 OATSレポートに収集された情報は含まれています:

セキュリティの順序identifier.Identificationは、example.Dateのため、購入、売却、短い販売、価格、株式、アカウントの種類、およびオーダータイプの数と順序のtraded.Market参加記号やidentifier.Terms、ことと時間順序が始まりました。

合計では、ルール7440の下に記録されなければならない21個の要件があります。

OATSデータは、少なくとも3年間は保存されなければなりません。それが見直される必要がある場合には最初の2年の間に、データがアクセス可能な場所になければなりません。

CATはOATSに取って代わります

連結監査証跡(CAT)SEC規則613の下に今最初から最後まで取引を追跡するための必要なシステムです。

デロイトによると、CATはステロイドに単にOATSではありません。このようなオプションデータ、割り当て、および顧客データとしてかなりの追加要件を含んでいます。これらの新しいデータセットは、それらの標的レポーティングアーキテクチャを再考する企業が必要な場合があります。また、OATSとは異なり、CATは、これらの報告要件への免除を持っていません。

アクションで注文監査証跡の##例

OATSの目的の一つ、およびCATシステムは、不審な行動を監視することです。そのために記録されたデータを、不審な活動を行っ人々は見つけることが容易です。

重要な場合は、デイトレーダーは、S&P 500 E-ミニマーケットを「詐称」2010年5月6日、発生しました。彼はその日のフラッシュクラッシュにつながった売り注文のドミノ効果を開始した自動化されたプログラムを使用していました。

2015年には責任の男、ロンドン在住のが、キャッチされ、逮捕されました。 2016年に彼は、なりすましやワイヤー詐欺に有罪を認めました。

当事者の数が証言や証拠を提供に関与し、この場合には先物ではなく、株式を関与していたが、それは順序監査証跡と金融監督の重要性を示しています。規制当局は、それらの上にではなく、自分の好みの方向に市場を操作する唯一の目的のために満たされているの意図なくして、時間の何百、NavinderシンSarao、責任ある人間は、巨大な注文を出すことを確認することができました。

オーダー監査証跡-かOATS、CAT、又はそのような場合にはレギュレータのいくつかの他のレギュレータ要件-提供証拠情報。