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4%ルールとは何ですか?

4%ルールは、退職者は毎年退職金口座から撤退すべきであるどのくらいかを決定するために使用された経験則であるが。このルールは、退職を流れる収入を続ける口座残高を維持しながら、退職者に安定した収入の流れを提供することを目的とします。専門家は、引き出しは、主に利息と配当金から構成されますと、4%の離脱率は、安全であると考えます。

1時48分 なぜ4%ルールはもはや退職者のために働きません

4%ルールを理解します

4%ルールは、ファイナンシャルプランナーや退職者がポートフォリオの撤退率を設定することができます。平均余命は長く住んで退職者が長持ちする自分のポートフォリオを必要とするように、この割合は、持続可能なものになるかどうかを判断する上で重要な役割を果たしており、医療費やその他の費用は、退職者の年齢として増加することができます。

4%ルールの起源

4%ルールは、1990年代初頭の前に1926年から1976年まで50年間にわたり株式と債券リターンに過去のデータを使用して作成された、専門家は、一般的に退職者は毎年撤回するための安全な量であることを、5%を検討しました。この量は十分であったかどうかには懐疑的、財務顧問ウィリアム・ベンゲンは、1930年代と1970年代初頭の厳しい市場低迷に大きく焦点を当て、1994年には過去の収益の徹底的な調査を実施しました。 Bengenでも支持できない市場の間に、何の歴史的なケースは百分の四年間撤退未満33年に退職のポートフォリオを使い果たしている存在しない、と結論づけました。

重要ポイント

あなたが快適life.Itのために退職して、毎年あなたのポートフォリオの4%を撤回すべきである4%ルールの状態は、50年間にわたり株式と債券リターンに過去のデータを使用して作成されました。###インフレの会計処理

4%の規則に準拠し、いくつかの退職者が彼らの離脱率を一定に保つ一方で、ルールは退職者がインフレのペースを保つために速度を上昇させることができます。インフレ調整することが可能な方法は、連邦準備制度理事会の目標インフレ率が年率2%のフラット毎年増加して、設定、または実際のインフレ率に基づいて、引き出しを調整します。後者の方法は、より効果的にコスト・オブ・生活の変化への所得と一致しながら、前者の方法は、安定的かつ予測可能な増加を提供します。

4%ルールを避けるためにする場合

4%ルールは、退職者のために動作しない可能性のあるいくつかのシナリオがあります。そのポートフォリオの典型的なインデックスファンドや債券よりもリスクの高い投資を備えた人には、特に退職の早い時期に、お金を引き出す際に、より慎重にする必要があります。深刻なまたは長引く市場の低迷は、それが一般的な退職のポートフォリオできるよりもはるかに高速高リスクの投資ビークルの値を侵食することができます。

さらに、4%ルールは、退職者は毎年、年間アウトでそれに忠実なままにしない限り動作しません。これは、プリンシパルを減少させるので、主要な購入に散財するルール1年間に違反すると、その直接影響する、退職者は、持続可能性のために依存複利を道深刻な影響を持つことができます。

4%ルール・経済危機##

実際には、4%のルールは少し控えめ側にあってもよいです。マイケル・キッチズ、投資プランナーによると、それは考慮に入れな1929などの最悪の経済状況を、取るために開発され、二つの最も最近の金融危機の間に退職した者のためによく持ちこたえました。 「2000退職者は、単に1929年退職し、残りの部分よりも優れてやっと2008年の退職者と 『行に』される - 。でも、ゲートのうち、世界的な金融危機に始まった - すでにこれらの歴史的のいずれよりもはるかに良いやっていますシナリオ!」 Kitcesは指摘します。 「ハイテククラッシュ、特に世界的な金融危機が怖いあったが、他の言葉では、彼らはまだ4%ルールのあからさまな運命を綴るのシナリオのようなものはなかったです。」

これは、もちろん、それを越えて行くための理由ではありません。安全性「残された巨額の資金と」それは穏やかな経済の時代に引退する人を残すことがあり、次の場合にも、退職者のための重要な要素であるKitcesノート、一般的には4%の離脱率が本当に相対かなり控えめである」と付け加えましたバランスの取れた(60/40)ポートフォリオ上のほぼ8%の長期的な過去の平均リターンに!」